4.2. ИНФОРМАЦИОННА СПРАВКА - ПАРИЧЕН ДЕПОЗИТ

Касовият депозит е паричен депозит, депозиран от оператор при трета страна (например в банкова сметка) и правно обезпечен, така че да може да се използва само за предвидените цели. Това включва ‘ескроу сметки’.

Ескроу сметката е парична сума, депозирана в специална сметка при трета страна, обикновено финансова институция, за сметка на задължение, дължимо от регулираното лице на регулаторния орган. Третата страна се съгласява да изплати парите съгласно условията на документацията за създаване на сметката, обикновено директно на регулатора при представяне на определена документация.

Касовите депозити обикновено се използват за предвидените задължения, като например закриване, възстановяване и последващи грижи за депо или мина, но могат да се използват и за други задължения.

При определени обстоятелства регулаторният орган може да обмисли възможността да позволи на лицензианта да изгради фонда за договорен период от време. Докато фондът се натрупва, операторът следва да въведе подходящо алтернативно финансово обезпечение.

ADVANTAGES

ДИСАДВАНТАГИ

✓ Регулаторът има незабавен достъп при представяне на определена документация.

✓Може да е подходящо да покрива по-дълги периоди от време, отколкото други финансови ценни книжа.

✓Активите няма да бъдат засегнати от негативни промени във финансовото състояние на оператора’или от неговата неплатежоспособност или прекратяване, при условие че базовият инструмент е изготвен по подходящ начин.

✓ Създава стимул за операторите своевременно да напредват в работите по закриване, възстановяване и последващи грижи, за да се ограничи размерът на средствата, които трябва да бъдат заделени.

✓ Съществува потенциал за нарастване на стойността на фонда, който изпреварва прогнозите.

X Свързаните пари не са на разположение на оператора за обичайни търговски цели (напр.например за оборотен капитал или използвани за привличане на дългово финансиране от заемодател), въпреки че могат да бъдат освободени, когато задължението бъде изпълнено, например чрез приключване на дейностите по закриване, възстановяване и последващи грижи.

X Вътрешното законодателство за несъстоятелност или ликвидация може да третира депозитите като правилно принадлежащи на дружеството и така да отмени ползата от отделянето им от основните активи на дружеството.

X Ако депозитът се натрупва постепенно, без да се предвиди допълнителна финансова обезпеченост за покриване на разликата до внасянето на пълната сума, може да се окаже, че няма да има достатъчно средства в случай на непредвидено предсрочно прекратяване.

X Достатъчността на депозираната парична сума се намалява от инфлацията или риска за инвестициите в нея.

Важни съображения – Паричен депозит

Основни съображения	Дали финансовата провизия осигурява очакваните екологични задължения. Дали финансовата провизия е платима на регулатора при поискване. Дали финансовата провизия осигурява защита срещу неплатежоспособност или прекратяване на дейността на оператора и дали е защитена от инфлация. Може да се изисква допълнително покритие, докато депозитът се натрупва, Депозитът трябва да е защитен от инвестиционен риск. За защита срещу несъстоятелност или прекратяване на оператора се изисква първо по ред обезпечение по сметката в полза на регулатора.
Документация	По принцип се изискват следните документи: законово обвързващ документ за финансово осигуряване, подробна информация за размера на покритието и профила на разходите, доказателства за упълномощаване на институцията или родителя да предостави финансовото обезпечение, доказателства за всяко допълнително покритие, необходимо за покриване на пропуски в основното покритие, и задължение по сметката в полза на регулаторния орган. Образецът на документите може да помогне да се гарантира, че основните аспекти са обхванати.
Спецификация на документацията	Обикновено в документите ще бъде посочено задействащото събитие, че регулаторът може да отправи искане в случай на задействащо събитие или несъстоятелност или ликвидация, изисквания във връзка с докладването, уведомления за анулиране/изтичане на срока и замяна и инфлационно коригиране и уточнение, че регулаторът може да изиска предоставяне на алтернативно финансово обезпечение при анулиране/изтичане на срока и как може да бъде изтеглен депозитът с оглед на разходния профил на операцията.
Отчитане и мониторинг	Това ще включва: задействане на събития, развития, които засягат способността да се осигури предоставянето, оттегляния или искания, резултати от дейността на институцията/фонда/актива, съответствие с изискванията за опазване на околната среда, равнището на задължението спрямо стойността на финансовото обезпечение, (за предвидените задължения) доклади за напредъка във възстановяването; и докладване и наблюдение на плащанията в.
Изпълнение	При настъпване на задействащото събитие ще бъде отправено искане към финансовото обезпечение. може да се наложи регулаторът да предприеме действия по принудително изпълнение в случай на влошаване на финансовото състояние, стойността или резултатите или когато не се предоставя изискваната отчетност. Регулаторът ще трябва да гарантира, че се извършват планираните плащания по депозита и може да се наложи да предприеме действия в случай на влошаване на финансовото състояние на депозита/институцията.